Простыми словами
Что вы получаете:
разбор.
Вся сделка описывается одним предложением. Вот оно, разобранное по частям, чтобы вы точно знали, что подписываете, до того как подпишете.
Предложение · нажмите на любую часть
Вы вкладываете сейчас. Долю получаете позже — когда MOZGII поднимет следующий крупный раунд или будет продана, по цене от сегодняшней оценки в 8 000 000 $.
«Вы вкладываете сейчас»
Вы отправляете деньги в MOZGII, Inc. банковским переводом и подписываете один документ: SAFE (Simple Agreement for Future Equity, простое соглашение о будущей доле). Это стандартный документ для стартапов, тот же, которым пользуются компании Y Combinator. Вы читаете его целиком до того, как двинутся деньги.
«По цене от сегодняшней оценки в 8 000 000 $»
Именно эта часть вознаграждает за ранний вход. Эти 8 000 000 $ называются кэпом оценки: как бы высоко ни оценили MOZGII в будущем раунде, цена ваших акций считается так, будто компания стоит 8 000 000 $.
Допустим, сегодня вы вкладываете 25 000 $. Выберите, во сколько оценят компанию, когда придут новые инвесторы:
Цена ваших акций считается от кэпа 8 000 000 $, поэтому на ваши 25 000 $ вы получаете в 2 раза больше акций, чем они.
Количество акций условное. Реальные цифры зависят от условий раунда и размытия доли.
Вы получаете
- Подписанный SAFE с MOZGII, Inc.
- Акции при конвертации по цене от кэпа 8 млн $
- Выплату или акции, если компанию продадут раньше
Сегодня вы не получаете
- Акций. Они появятся при конвертации.
- Дивидендов, процентов или ежемесячных выплат.
- Права голоса или влияния на текущие решения.
- Простого выхода. SAFE нельзя продать как акцию на бирже: деньги заморожены до конвертации или продажи компании, а это может занять годы или не случиться вовсе.
Стартапы проваливаются чаще, чем добиваются успеха.
У MOZGII могут закончиться деньги, компания может больше не привлечь инвестиции, так и не найти покупателя или уйти дешевле, чем рассчитывали. Тогда ваша инвестиция может потерять большую часть стоимости или всю. Вкладывайте только те деньги, потерю которых целиком вы готовы пережить.
Только проверенные аккредитованные инвесторы.
В США это, как правило, человек с доходом от 200 000 $ в год (от 300 000 $ вместе с супругом) или с чистыми активами от 1 000 000 $ без учета собственного жилья. Проверка занимает около пяти минут и входит в любой такой раунд.
Остались вопросы?
Прочитайте сам SAFE до подписания. Каждое правило со страницы записано там в полной юридической форме, и документ всегда важнее любого пересказа, включая эту страницу. Нейтральные определения публикует американский регулятор в открытом глоссарии на investor.gov.
Пожалуйста, прочитайте. Эта страница простыми словами объясняет собственный раунд основателя. Это не инвестиционная, юридическая или налоговая консультация и не оферта: любое предложение делается только через страницу размещения и подписанные документы, проверенным аккредитованным инвесторам, в соответствии с Rule 506(c) of Regulation D. Инвестиции в стартапы несут существенный риск вплоть до полной потери вложений.